Overcapitalization terjadi ketika sebuah perusahaan telah mengeluarkan lebih banyak hutang dan ekuitas daripada nilai asetnya. Jika ini masalahnya, nilai pasar perusahaan kurang dari total nilai kapitalisasi perusahaan. Perusahaan yang kelebihan modal mungkin membayar lebih banyak bunga dan pembayaran dividen daripada yang dapat dipertahankannya dalam jangka panjang.