Apa itu Growing-Equity Mortgage (GEM)?
Growing-equity mortgage (GEM) atau KPR ekuitas bertumbuh adalah jenis KPR dengan suku bunga tetap di mana pembayaran bulanan meningkat dari waktu ke waktu sesuai dengan jadwal yang ditetapkan, bukan tetap dan sama selama jangka waktu pinjaman. Suku bunga pinjaman tidak berubah, dan tidak pernah ada amortisasi negatif. Sebaliknya, pembayaran pertama adalah pembayaran yang diamortisasi penuh dan seiring dengan meningkatnya jumlah pembayaran dari waktu ke waktu, jumlah tambahan di luar pembayaran yang diamortisasi penuh diterapkan langsung ke sisa pokok hipotek, sehingga memperpendek masa pinjaman dan meningkatkan penghematan bunga secara keseluruhan.
Cara Kerja Growing-Equity Mortgage
Growing-equity mortgage secara efektif memungkinkan peminjam untuk mempercepat pelunasan KPR suku bunga tetap mereka dengan menjadwalkan pembayaran pokok tambahan yang meningkat seiring waktu. Selain melunasi pinjaman lebih awal, Growing-equity mortgage membantu membangun ekuitas rumah lebih cepat sehingga peminjam dapat memanfaatkannya jika diperlukan. Pembayaran untuk Growing-equity mortgage biasanya meningkat setiap tahun, meningkat hingga 5% per tahun.
Ada satu peringatan untuk jenis pembiayaan ini. Karena jumlah pembayaran meningkat setiap tahunnya, gaji pemilik rumah (atau kemampuan mereka untuk membayar) juga harus meningkat untuk mengakomodasi pembayaran yang lebih besar.
Growing-equity mortgage tidak sama dengan KPR pembayaran bertahap. KPR pembayaran bertahap juga memiliki suku bunga tetap dan pembayaran yang meningkat pada interval tertentu. Namun, hipotek pembayaran bertahap juga memiliki amortisasi negatif. Dengan kata lain, tidak seperti growing-equity mortgage , pembayaran awal pada hipotek pembayaran bertahap ditetapkan di bawah pembayaran amortisasi penuh (sebenarnya ditetapkan di bawah pembayaran bunga saja). Hal ini menciptakan amortisasi negatif, bukan penghematan bunga.
Pertimbangan Lain untuk GEM
Mengajukan growing-equity mortgage bisa sama dengan mengajukan jenis KPR lainnya, dengan persyaratan kredit yang sebanding. Mungkin ada opsi untuk uang muka yang lebih rendah terkait dengan jenis hipotek ini. Beberapa pemberi pinjaman yang menawarkan hipotek ekuitas bertumbuh menargetkan pembeli rumah pertama kali yang mungkin tidak mampu membayar biaya pembelian di muka.
Selain itu, pinjaman ini ditawarkan kepada peminjam yang mungkin tidak memenuhi syarat untuk hipotek konvensional. Federal Housing Administration menawarkan program hipotek ekuitas bertumbuh secara khusus untuk tujuan ini. Pedoman FHA membuat hipotek ekuitas yang berkembang tersedia untuk peminjam dengan pendapatan terbatas, tetapi juga memiliki ekspektasi yang masuk akal untuk meningkatkan pendapatan mereka.
Ketika hipotek tersebut diasuransikan melalui FHA, pemberi pinjaman diberikan perlindungan jika terjadi gagal bayar oleh peminjam. Asuransi FHA untuk hipotek ekuitas yang terus berkembang dapat mencakup pembelian baru, pembiayaan kembali, dan rehabilitasi properti. Pembiayaan ini juga bisa untuk unit-unit di kondominium atau saham di perumahan koperasi.
