Cost Basis adalah nilai asli aset untuk tujuan perpajakan, biasanya, harga pembelian, yang disesuaikan dengan pemecahan saham, dividen, dan pengembalian distribusi modal. Nilai ini digunakan untuk menentukan capital gain, yang sama dengan selisih antara basis biaya aset dan nilai pasar saat ini. Istilah ini juga dapat digunakan untuk menggambarkan perbedaan antara harga tunai dan harga berjangka komoditas tertentu.
Memahami Cost Basis
Pada tingkat yang paling dasar, basis biaya investasi adalah jumlah total yang diinvestasikan pada awalnya, ditambah komisi atau biaya apa pun yang terlibat dalam pembelian. Ini dapat digambarkan dalam bentuk jumlah dolar investasi, atau harga efektif per saham yang dibayarkan untuk investasi tersebut.
Menggunakan Cost Basis yang benar, yang juga disebut sebagai dasar pajak, penting terutama jika Anda menginvestasikan kembali dividen dan distribusi keuntungan modal alih-alih mengambil pendapatan secara tunai. Menginvestasikan kembali distribusi akan meningkatkan dasar pajak investasi Anda, yang harus Anda perhitungkan untuk melaporkan keuntungan modal yang lebih rendah dan karenanya membayar pajak yang lebih sedikit.
Jika Anda tidak menggunakan dasar pajak yang lebih tinggi, Anda bisa membayar pajak dua kali atas distribusi yang diinvestasikan kembali. Menentukan basis biaya yang benar juga merupakan langkah pertama saat menghitung keuntungan dan kerugian setelah saham dijual.
Metode Cost Basis rata-rata biasanya digunakan oleh investor untuk pelaporan pajak reksa dana. Metode basis biaya dilaporkan ke perusahaan pialang tempat aset Anda disimpan. Banyak perusahaan pialang yang menggunakan metode Cost Basis rata-rata. Investor juga dapat memilih metode lain seperti: masuk pertama keluar pertama (FIFO), masuk terakhir keluar pertama (LIFO), biaya tinggi, biaya rendah, dan lainnya.
Setelah metode basis biaya ditentukan untuk reksa dana tertentu, metode tersebut harus tetap berlaku. Perusahaan pialang akan menyediakan dokumentasi pajak tahunan yang sesuai untuk penjualan reksa dana bagi para investor berdasarkan pilihan metode basis biaya.
Konsep Cost Basis pada dasarnya sangat sederhana, tetapi dapat menjadi rumit dalam banyak hal. Pelacakan basis biaya diperlukan untuk tujuan perpajakan, tetapi juga diperlukan untuk membantu melacak dan menentukan keberhasilan investasi. Kuncinya adalah menyimpan catatan yang baik dan menyederhanakan strategi investasi jika memungkinkan.
Contoh Cost Basis
Sebagai contoh, jika 100 lembar saham dibeli seharga $1.000 tahun lalu, dengan dividen tahun pertama sebesar $100 dan dividen tahun kedua sebesar $200, yang semuanya diinvestasikan kembali, hukum pajak yang berlaku menganggap pendapatan yang diinvestasikan kembali ini sebagai pendapatan.
Untuk tujuan penghitungan pajak, Cost Basis yang disesuaikan ketika saham dijual akan dicatat sebesar $1.300, bukan harga pembelian awal sebesar $1.000. Dengan demikian, jika harga jualnya $1.500, keuntungan kena pajak hanya $200 ($1.500 – $1.300), bukan $500 ($1.500 – $1.000). Jika Cost Basis salah dicatat sebagai $1.000, hal ini akan menghasilkan kewajiban pajak yang lebih tinggi daripada yang seharusnya.
Perbandingan Cost Basis
Perbandingan basis biaya dapat menjadi pertimbangan penting. Anggaplah seorang investor melakukan pembelian dana secara berurutan berikut ini di akun kena pajak: 1.500 saham seharga $20, 1.000 saham seharga $10, dan 1.250 saham seharga $8. Cost Basis rata-rata investor dihitung dengan membagi $50.000/3.750 saham. Biaya rata-rata adalah $13,33.
Misalkan investor kemudian menjual 1.000 saham reksa dana pada harga $19. Investor akan memperoleh keuntungan modal sebesar $5.670 dengan menggunakan metode basis biaya rata-rata.
Keuntungan/kerugian menggunakan basis biaya rata-rata: ($19 – $13,33) x 1.000 saham = $5.670
Hasil dapat bervariasi secara signifikan berdasarkan basis biaya.
Masuk pertama keluar pertama: ($19 – $20) x 1.000 saham = – $1.000
Terakhir masuk pertama keluar: ($19 – $8) x 1,000 = $11,000
Biaya tinggi: ($19 – $20) x 1.000 saham = – $1.000
Biaya rendah: ($19 – $8) x 1.000 = $11.000
Dalam kasus ini, investor akan lebih baik jika memilih metode FIFO atau metode biaya tinggi untuk menentukan Cost Basis sebelum menjual saham. Metode-metode ini tidak akan menghasilkan pajak atas kerugian sebesar $1.000. Dengan metode Cost Basis rata-rata, investor harus membayar pajak keuntungan modal atas keuntungan sebesar $5.670.
Bagaimana Pemecahan Saham Mempengaruhi Cost Basis
Jika perusahaan memecah sahamnya, ini akan memengaruhi basis biaya per saham Anda, tetapi bukan nilai aktual investasi awal atau investasi saat ini. Melanjutkan contoh di atas, misalkan perusahaan menerbitkan pemecahan saham 2:1 di mana satu saham lama memberi Anda dua saham baru. Anda bisa menghitung harga pokok per lembar saham dengan dua cara:
Ambil jumlah investasi awal ($10.000) dan bagi dengan jumlah saham baru yang Anda pegang (2.000 lembar) untuk mendapatkan basis biaya per saham yang baru ($10.000/2.000 = $5,00).
Ambil basis biaya per saham sebelumnya ($10) dan bagi dengan faktor pemecahan 2:1 ($10.00/2 = $5.00).
Cost Basis Saham yang Dihadiahkan atau Diwariskan
Jika saham diberikan kepada Anda sebagai hadiah, Cost Basis Anda adalah Cost Basis dari pemegang asli yang memberi Anda hadiah. Jika saham diperdagangkan pada harga yang lebih rendah daripada saat saham diberikan, maka harga yang lebih rendah itulah yang menjadi Cost Basis.
Jika saham diberikan kepada Anda sebagai warisan, Cost Basis saham untuk Anda sebagai pewaris adalah harga pasar saat ini dari saham tersebut pada tanggal kematian pemilik aslinya.
Ada banyak faktor yang akan memengaruhi Cost Basis Anda dan pada akhirnya pajak Anda ketika Anda memutuskan untuk menjual. Jika Cost Basis Anda yang sebenarnya tidak jelas, silakan berkonsultasi dengan penasihat keuangan, akuntan, atau pengacara pajak.
Cost Basis dan Kontrak Berjangka
Terkait kontrak berjangka, basis biaya adalah selisih antara harga spot lokal komoditas dan harga kontrak berjangka terkait. Contohnya, jika kontrak berjangka jagung tertentu diperdagangkan pada harga $3,50, sedangkan harga pasar komoditas saat ini adalah $3,10, maka basis biayanya adalah 40 sen.
Jika yang terjadi adalah sebaliknya, kontrak berjangka diperdagangkan pada $3,10 dan harga spot $3,50, maka basis biayanya adalah negatif 40 sen, karena basis biaya bisa positif atau negatif tergantung pada harga yang terlibat.
Harga spot lokal mewakili harga yang berlaku untuk aset acuan, sedangkan harga yang tercantum dalam kontrak berjangka mengacu pada harga yang akan diberikan pada titik tertentu di masa depan. Harga kontrak berjangka bervariasi dari satu kontrak ke kontrak lainnya, tergantung pada bulan ketika kontrak tersebut akan berakhir.Seperti mekanisme investasi lainnya, harga spot berfluktuasi tergantung pada kondisi pasar lokal saat ini. Ketika tanggal penyerahan semakin dekat, harga kontrak berjangka dan harga spot semakin dekat.
Kesimpulan
Basis biaya, biasanya harga beli aset, digunakan untuk menentukan berapa banyak investor akan membayar capital gain. Semakin besar selisih antara harga pokok dan harga jual (jika aset telah terapresiasi), semakin besar pula tagihan pajak yang harus dibayarkan.Jika ada banyak aspek pada basis biaya, seperti biaya, jika basis biaya disesuaikan karena dividen atau pemecahan saham, atau jika distribusi diinvestasikan kembali, menentukan capital gain bisa menjadi rumit. Akan sangat membantu jika Anda menggunakan penasihat pajak dalam skenario ini.
