SEC Form 3 (Formulir SEC 3): Pernyataan Awal Kepemilikan Manfaat Efek adalah dokumen yang diajukan oleh orang dalam perusahaan atau pemegang saham utama kepada Komisi Sekuritas dan Bursa (SEC). Ini merupakan langkah penting untuk membantu mengatur perdagangan orang dalam, yaitu pembelian atau penjualan sekuritas oleh individu berdasarkan informasi material non-publik. Pengajuan Form 3 membantu mengungkap siapa orang dalam ini dan melacak perilaku mencurigakan apa pun. Menurut SEC, pengungkapan adalah suatu keharusan. Informasi yang diberikan dalam formulir dimaksudkan untuk mengungkapkan kepemilikan direktur, pejabat, dan pemilik manfaat dari perusahaan terdaftar. Informasi ini menjadi catatan publik dan, oleh karena itu, tersedia untuk inspeksi publik.
Memahami SEC Form 3
Orang dalam perusahaan harus mengajukan Form 3 ke SEC selambat-lambatnya 10 hari setelah berafiliasi dengan suatu perusahaan.
SEC mencantumkan orang-orang berikut yang diwajibkan untuk mengajukan Form 3:
- Setiap direktur atau pejabat penerbit dengan kelas efek ekuitas
- Pemilik manfaat lebih dari 10% dari suatu kelas efek ekuitas
- Pejabat, direktur, anggota dewan penasihat, penasihat investasi, atau orang yang terafiliasi dengan suatu investasi
- Penasihat atau pemilik manfaat lebih dari 10% dari semua jenis sekuritas yang beredar
- Perwalian, wali amanat, penerima manfaat, atau pemukim wajib melapor
Formulir tersebut harus diajukan untuk setiap perusahaan di mana seseorang menjadi orang dalam, terlepas dari apakah orang dalam tersebut mempunyai posisi ekuitas di perusahaan tersebut pada saat itu atau tidak. Pelapor wajib memasukkan nama, alamat, hubungan dengan pelapor, nama keamanan, dan simbol tickernya.
Ada dua tabel yang juga perlu diisi. Tabel I untuk sekuritas non-derivatif yang dimiliki secara menguntungkan, sedangkan Tabel II untuk sekuritas derivatif yang dimiliki secara menguntungkan termasuk put, call, waran, opsi, dan sekuritas yang dapat dikonversi.
Formulir SEC Terkait Lainnya
Form 3 juga berafiliasi dengan SEC Formulir 4 dan 5, serta Securities Exchange Act of 1934 (SEA). SEA dibentuk untuk mengatur transaksi sekuritas di pasar sekunder, setelah penerbitan awal, untuk memastikan transparansi keuangan yang lebih baik dan mengurangi penipuan.
Form 4 untuk perubahan kepemilikan. Perubahan ini harus dilaporkan ke SEC dalam waktu dua hari kerja, meskipun kategori transaksi terbatas tidak tunduk pada persyaratan pelaporan ini. Orang dalam harus mengajukan Form 5 untuk melaporkan setiap transaksi yang seharusnya dilaporkan sebelumnya pada Form 4 atau memenuhi syarat untuk pelaporan yang ditangguhkan.
SEC mengadopsi peraturan baru dan amandemen Bagian 16 dari Securities Exchange Act pada bulan Agustus 2002 sesuai dengan ketentuan Sarbanes-Oxley, yang mempercepat batas waktu pengajuan banyak laporan kepemilikan orang dalam.
Selain Form 3, 4, dan 5, ada beberapa formulir SEC penting lainnya. Misalnya, perusahaan harus mengajukan Formulir 10-K, laporan tahunan yang berisi ringkasan komprehensif kinerja mereka. 10-K umumnya mencakup lima bagian berbeda:
- Bisnis: Detail termasuk operasi utama perusahaan, produk, dan layanan.
- Faktor Risiko: Ini menguraikan setiap dan semua risiko yang dihadapi atau mungkin dihadapi perusahaan di masa depan, biasanya diurutkan berdasarkan tingkat kepentingannya. Contohnya termasuk risiko gagal bayar pinjaman atau risiko peraturan baru yang menghambat kemajuan.
- Data Keuangan Pilihan: Salah satu bagian terpenting bagi analis riset yang merinci informasi keuangan spesifik tentang perusahaan selama lima tahun terakhir.
- Diskusi dan Analisis Manajemen atas Kondisi Keuangan dan Hasil Operasi: Ini dikenal sebagai MD&A, yang mengacu pada informasi kualitatif yang menyertai laporan keuangan. Hal ini memberikan kesempatan bagi perusahaan untuk menjelaskan hasil bisnisnya dari tahun fiskal sebelumnya.
- Laporan Keuangan dan Data Tambahan: Ini mencakup laporan keuangan lengkap perusahaan yang telah diaudit, termasuk laporan laba rugi, neraca, dan laporan arus kas.
Secara keseluruhan, semua pengajuan SEC merupakan sumber informasi penting bagi siapa pun yang mempertimbangkan investasi di suatu perusahaan.
