Apa itu Home Affordable Modification Program (HAMP)?
Home Affordable Modification Program (HAMP) adalah program modifikasi pinjaman yang diperkenalkan oleh pemerintah federal pada tahun 2009 untuk membantu pemilik rumah yang kesulitan menghindari penyitaan. Fokus program ini adalah untuk membantu pemilik rumah yang membayar lebih dari 31% dari pendapatan bruto mereka untuk pembayaran hipotek. Program ini berakhir pada akhir tahun 2016.
Memahami Home Affordable Modification Program (HAMP)
Home Affordable Modification Program (HAMP) dibuat di bawah Program Bantuan Aset Bermasalah (TARP) sebagai respons terhadap krisis hipotek subprime tahun 2008. Selama periode ini, banyak pemilik rumah Amerika yang tidak dapat menjual atau membiayai ulang rumah mereka setelah pasar anjlok karena pasar kredit yang lebih ketat. Pembayaran bulanan menjadi tidak terjangkau ketika suku bunga pasar yang lebih tinggi berlaku pada hipotek dengan suku bunga variabel (ARMs), sehingga banyak orang berisiko kehilangan rumah.
Untuk memenuhi syarat, peminjam harus membayar lebih dari 31% dari pendapatan kotor mereka untuk pembayaran bulanan. Persyaratan properti juga diterapkan—mereka harus lulus uji nilai sekarang bersih (NPV), bersama dengan standar kelayakan lainnya.
Properti dianggap memenuhi syarat jika analisis menunjukkan bahwa pemberi pinjaman atau investor yang memegang pinjaman saat ini akan menghasilkan lebih banyak uang dengan memodifikasi pinjaman tersebut daripada dengan menyita rumah. Selain persyaratan agar pemilik rumah membuktikan kesulitan keuangan, rumah tersebut harus layak huni dan memiliki saldo pokok yang belum dibayar di bawah $729,750.
Bantuan diberikan dalam berbagai bentuk, yang semuanya bertujuan mengurangi pembayaran bulanan. Misalnya, pemilik rumah yang memenuhi syarat dapat menerima pengurangan pokok dan suku bunga hipotek mereka. Ada juga kemungkinan penundaan sementara pembayaran hipotek—yang juga dikenal sebagai forbearance. Dan, jika kondisinya menguntungkan, pemilik rumah dapat memperpanjang masa pinjaman mereka yang ada.
Dalam banyak kasus, pinjaman yang telah dimodifikasi sebelumnya juga memenuhi syarat untuk modifikasi Home Affordable Modification Program (HAMP), yang lebih lanjut mengurangi pembayaran pemilik rumah.
Pertimbangan Khusus
Pemerintah menyebut rasio pembayaran terhadap pendapatan kotor sebagai rasio utang terhadap pendapatan bagian depan (front-end debt-to-income ratio / DTI). Program Home Affordable Modification Program (HAMP), yang bekerja sama dengan pemberi pinjaman hipotek, membantu memberikan insentif bagi bank untuk mengurangi rasio utang terhadap pendapatan menjadi kurang dari atau sama dengan 38%. Departemen Keuangan kemudian ikut campur untuk meminimalkan rasio DTI menjadi 31% atau lebih rendah.
Home Affordable Modification Program (HAMP) memberi insentif kepada pemberi pinjaman dan investor swasta untuk mendanai penyesuaian pinjaman mereka. Pelaksana hipotek menerima pembayaran di muka sebesar $1.000 untuk setiap modifikasi yang memenuhi syarat yang mereka lakukan. Pemberi pinjaman ini juga berhak menerima hingga $1.000 per tahun untuk setiap peminjam dalam program ini selama maksimal lima tahun, serta pembayaran satu kali sebesar $5.000 pada akhir tahun keenam.
Home Affordable Modification Program (HAMP) yang asli terbatas pada tempat tinggal utama. Pada tahun 2012, program ini kemudian direvisi untuk mencakup rumah yang tidak dihuni oleh pemiliknya, rumah tangga dengan lebih dari satu hipotek, dan pemilik rumah yang rasio DTI-nya lebih rendah atau lebih tinggi dari persyaratan awal 31%.
Home Affordable Modification Program (HAMP) vs. Home Affordable Refinance Program (HARP)
HAMP dilengkapi dengan inisiatif lain yang disebut Program Refinancing Rumah Terjangkau atau Home Affordable Refinance Program (HARP). Seperti HAMP, HARP ditawarkan oleh pemerintah federal. Namun, ada beberapa perbedaan halus di antara keduanya.
Sementara HAMP membantu orang yang berada di ambang penyitaan, pemilik rumah perlu memiliki nilai rumah yang lebih rendah atau mendekati nilai utang untuk memenuhi syarat HARP. Program ini memungkinkan orang dengan rumah yang nilainya lebih rendah dari saldo pinjaman mereka untuk melakukan refinancing pinjaman mereka, serta pemilik rumah dengan rasio pinjaman terhadap nilai (LTV) lebih dari 80%.
Hanya mereka yang pinjamannya dijamin atau diakuisisi oleh Fannie Mae atau Freddie Mac sebelum 31 Mei 2009 yang memenuhi syarat. Kelayakan juga bergantung pada apakah pemilik rumah masih terbaru dalam pembayaran hipotek mereka. Meskipun modifikasi hipotek dapat menghasilkan pembayaran bulanan yang lebih rendah, ini juga dapat mempengaruhi skor kredit peminjam.
Selain itu, peminjam harus dapat memperoleh manfaat dari pembayaran yang lebih rendah atau beralih ke produk hipotek yang lebih stabil.
Batas waktu untuk HARP awalnya ditetapkan pada 31 Desember 2017. Namun, tanggal tersebut diperpanjang, mendorong tanggal berakhirnya program ini ke Desember 2018.
