Apa itu Home Affordable Refinance Program (HARP)?
Home Affordable Refinance Program (HARP) adalah program yang ditawarkan oleh Federal Housing Finance Agency kepada pemilik rumah yang memiliki rumah dengan nilai lebih rendah dari saldo pinjaman yang masih harus dibayar. Program ini telah berakhir, namun dirancang untuk memberikan bantuan setelah krisis keuangan tahun 2008.
Home Affordable Refinance Program (HARP) dibuat untuk membantu pemilik rumah yang “underwater” dan hampir “underwater” agar bisa melakukan refinancing hipotek mereka akibat turunnya harga rumah. Meskipun Home Affordable Refinance Program (HARP) berakhir pada Desember 2018, masih ada pilihan bagi peminjam yang sedang berada dalam kondisi “underwater” pada hipotek mereka. Seorang pemilik rumah yang “underwater” pada hipotek mereka berhutang lebih banyak untuk rumah mereka dibandingkan dengan nilai rumah tersebut.
Memahami Home Affordable Refinance Program (HARP)
Program Home Affordable Refinance Program (HARP) hanya tersedia untuk hipotek yang dijamin oleh Freddie Mac atau Fannie Mae—program ini dibuat bekerja sama dengan kedua entitas tersebut. Agar memenuhi syarat untuk HARP, pemilik rumah harus memiliki hipotek yang dijual kepada salah satu dari entitas tersebut sebelum 31 Mei 2009.
Karena dampak dari krisis keuangan 2008, dan pengaruhnya terhadap nilai properti di seluruh Amerika Serikat, banyak pemilik rumah yang mendapati diri mereka berada dalam posisi “upside down” atau “underwater” pada pinjaman rumah mereka. “Upside down” atau “underwater” digunakan untuk menggambarkan situasi di mana peminjam berutang lebih banyak pada pinjaman daripada nilai saat ini dari agunan yang dijaminkan.
Dalam hal hipotek, agunan tersebut adalah properti. Pemerintah federal meluncurkan HARP pada tahun 2009 untuk mencoba memperlambat laju penyitaan dan membantu peminjam yang telah dirugikan oleh praktik pinjaman subprime.
Program ini hanya tersedia untuk peminjam yang memenuhi syarat. Peminjam harus tetap membayar cicilan hipotek mereka dan properti harus dalam kondisi baik. Peminjam yang sudah gagal bayar atau telah meninggalkan properti mereka tidak memenuhi syarat untuk program ini. Setiap pemberi pinjaman yang berpartisipasi berhak membantu peminjam dalam melakukan refinancing melalui HARP. Peminjam tidak harus melalui pemberi pinjaman mereka saat ini.
Program ini berakhir pada 31 Desember 2018.
Home Affordable Refinance Program (HARP) vs. Home Affordable Modification Program
Program lain yang diluncurkan untuk mengurangi jumlah penyitaan setelah pasar jatuh adalah modifikasi hipotek. Home Affordable Modification Program (HAMP) berakhir sebelum HARP, pada tahun 2016. Berbeda dengan pembiayaan ulang HARP, program-program ini ditujukan untuk peminjam yang sudah gagal membayar pinjaman mereka, atau yang akan gagal membayar dalam waktu dekat.
Modifikasi hanya dapat diperoleh melalui pemberi pinjaman yang ada, dan setiap pemberi pinjaman memiliki persyaratan masing-masing untuk memenuhi syarat. Meskipun proses modifikasi mengubah syarat-syarat nota hipotek, ini tidak sama dengan pembiayaan ulang.
Kadang-kadang, modifikasi dapat tercatat di laporan kredit peminjam sebagai perubahan terhadap syarat-syarat hipotek. Dalam beberapa kasus, modifikasi dapat memengaruhi kelayakan kredit di masa depan. Beberapa peminjam juga mungkin menghadapi kewajiban pajak tambahan, karena syarat-syarat modifikasi mereka dapat mencakup penghapusan sebagian utang yang terutang, yang mungkin dihitung oleh Internal Revenue Service (IRS) sebagai pendapatan yang diterima.
