Industrial Bank adalah lembaga keuangan yang memiliki izin dari negara bagian, biasanya dimiliki oleh perusahaan komersial, yang tidak diatur oleh agen perbankan federal. Industrial Bank menerima simpanan dari nasabah dan memberikan pinjaman untuk konsumen dan usaha kecil.
Industrial Bank juga dikenal sebagai perusahaan pinjaman industri (ILC). Industrial Bank hanya diberikan izin di beberapa negara bagian; negara bagian Utah memberikan sebagian besar izin untuk Industrial Bank di AS.
Memahami Industrial Bank
Industrial Bank awalnya didirikan pada awal 1900-an untuk menyediakan akses modal bagi pekerja industri berpenghasilan rendah hingga menengah yang tidak memenuhi syarat untuk kredit di lembaga pinjaman tradisional.
Industrial Bank diatur oleh regulator negara bagian dan oleh Federal Deposit Insurance Corp. (FDIC). Karena struktur perusahaan mereka yang khas, Industrial Bank dapat dimiliki oleh perusahaan. Mereka tidak tunduk pada beberapa regulasi yang mengatur lembaga tradisional dan tidak perlu mematuhi Bank Holding Company Act. Selain itu, Industrial Bank tidak berada di bawah pengawasan Federal Reserve. Akibat dari kurangnya pembatasan regulasi ini, banyak perusahaan teknologi keuangan dan perusahaan investasi mulai mengajukan permohonan untuk mendapatkan piagam Industrial Bank.
Meskipun Industrial Bank memiliki kekuatan perbankan yang terbatas secara nasional, mereka umumnya mempertahankan kekuatan dan hak yang sama seperti bank komersial tradisional. Industrial Bank kontroversial di kalangan mereka yang mendukung pemisahan yang lebih tegas antara bank dan perusahaan komersial. Kritik terhadap Industrial Bank menyatakan bahwa mereka memberikan perusahaan hak istimewa, namun tidak mendapatkan pengawasan yang seharusnya dari piagam bank.
Kritik terhadap Industrial Bank
Pada tahun 2005, Walmart Inc. mengajukan permohonan untuk membentuk sebuah Industrial Bank baru dengan tujuan untuk mengurangi biaya transaksi kartu kredit dan debit. Hal ini memicu penentangan luas dan protes dari bank-bank komersial serta regulator keuangan. FDIC akhirnya memberlakukan moratorium sementara terhadap aplikasi Industrial Bank pada tahun 2006. Pada saat yang sama, undang-undang tingkat negara bagian disahkan untuk memblokir setiap Industrial Bank potensial dari membuka cabang di yurisdiksi yang berbeda.
Walmart Inc. menarik kembali aplikasinya pada tahun 2007 sebelum FDIC dapat membuat keputusan mengenai status aplikasi mereka. Penentang aplikasi Walmart mengklaim bahwa keterlibatan perusahaan dalam bisnis perbankan merupakan ancaman terhadap sistem perbankan dan Dana Asuransi Deposit FDIC.
Pada awal 2019, pelobi dari Independent Community Bankers of America (ICBA) mendistribusikan sebuah makalah kebijakan yang menyerukan moratorium terhadap pemberian asuransi deposito federal untuk Industrial Bank. Tindakan mereka dipicu oleh gelombang baru perusahaan fintech, termasuk pemroses pembayaran Square Inc., yang mengajukan aplikasi untuk memperoleh piagam bank negara bagian. Piagam bank akan memungkinkan Square Inc. untuk memberikan pinjaman dan layanan keuangan lainnya langsung kepada pedagangnya. Namun, ICBA mengklaim bahwa piagam Industrial Bank adalah celah yang perlu diatasi oleh Kongres. Tidak hanya perusahaan fintech yang menerima piagam bank akan dikecualikan dari pengawasan Federal Reserve, tetapi mereka juga tidak akan diwajibkan untuk mengungkapkan kegiatan komersial non-perbankan.
Pada November 2019, Senator John Kennedy dari Louisiana memperkenalkan sebuah undang-undang, yang disebut “Eliminating Corporate Shadow Banking Act of 2019,” yang pada dasarnya akan mengakhiri kemampuan perusahaan non-keuangan untuk membentuk Industrial Bank. ICBA menyatakan dukungannya terhadap RUU Sen. Kennedy, mengklaim bahwa undang-undang tersebut akan menutup celah Industrial Bank, menciptakan sistem keuangan yang lebih aman, dan membantu menjaga pemisahan antara perbankan dan perdagangan.
