Financial Accounting

Financial Accounting adalah cabang akuntansi khusus yang melibatkan proses pencatatan, pengikhtisaran, dan pelaporan berbagai transaksi yang dihasilkan dari operasi bisnis selama periode waktu tertentu. Transaksi-transaksi ini dirangkum dalam penyusunan laporan keuangan—termasuk neraca, laporan laba rugi, dan laporan arus kas—yang mencatat kinerja operasi perusahaan selama periode tertentu. Peluang kerja bagi seorang akuntan keuangan dapat ditemukan baik di sektor publik maupun swasta. Tugas seorang akuntan keuangan mungkin berbeda dengan akuntan umum, yang bekerja untuk dirinya sendiri dan bukan secara langsung untuk perusahaan atau organisasi.

Bagaimana Financial Accounting Bekerja

Financial Accounting menggunakan serangkaian prinsip yang telah ditetapkan. Prinsip akuntansi yang digunakan bergantung pada peraturan bisnis dan persyaratan pelaporan. Perusahaan dan organisasi sering kali memiliki manual akuntansi yang merinci aturan akuntansi terkait. Perusahaan publik AS diharuskan melakukan Financial Accounting sesuai dengan prinsip akuntansi yang berlaku umum (GAAP). Tujuannya adalah untuk memberikan informasi yang konsisten kepada investor, kreditor, regulator, dan otoritas pajak.

Laporan yang digunakan dalam Financial Accounting mencakup lima klasifikasi utama data keuangan, yaitu:

• Pendapatan – Yang termasuk di sini adalah pendapatan dari penjualan produk dan jasa, ditambah sumber lain, termasuk dividen dan bunga.
• Pengeluaran – Ini adalah biaya produksi barang dan jasa, mulai dari penelitian dan pengembangan, pemasaran, hingga penggajian.
• Aset – Ini terdiri dari properti yang dimiliki, baik yang berwujud (bangunan, komputer) maupun tidak berwujud (paten, merek dagang).
• Kewajiban – Ini semua adalah hutang yang belum dibayar, seperti pinjaman atau sewa.
• Ekuitas – Jika Anda melunasi hutang perusahaan dan melikuidasi asetnya, Anda akan mendapatkan ekuitasnya, yang merupakan nilai sebuah perusahaan.

Pendapatan dan beban dicatat dan dilaporkan pada laporan laba rugi, sehingga penentuan laba bersih ada di bagian bawah laporan. Akun aset, kewajiban, dan ekuitas dilaporkan di neraca, yang menggunakan Financial Accounting untuk melaporkan kepemilikan manfaat ekonomi masa depan perusahaan.

Laporan keuangan

Neraca keuangan

Neraca melaporkan posisi keuangan perusahaan pada tanggal tertentu. Ini mencantumkan aset, kewajiban, dan ekuitas perusahaan, dan laporan keuangan berpindah dari satu periode ke periode berikutnya. Panduan Financial Accounting menentukan bagaimana perusahaan mencatat uang tunai, menilai aset, dan melaporkan hutang.

Neraca digunakan oleh manajemen, pemberi pinjaman, dan investor untuk menilai likuiditas dan solvabilitas suatu perusahaan. Melalui analisis rasio keuangan, Financial Accounting memungkinkan pihak-pihak tersebut membandingkan akun neraca yang satu dengan akun neraca lainnya. Misalnya, rasio lancar membandingkan jumlah aset lancar dengan kewajiban lancar untuk menentukan seberapa besar kemungkinan suatu perusahaan mampu memenuhi kewajiban utang jangka pendeknya.

Laporan laba rugi

Laporan laba rugi, juga dikenal sebagai “laporan laba dan rugi”, melaporkan aktivitas operasi perusahaan selama periode waktu tertentu. Biasanya diterbitkan secara bulanan, triwulanan, atau tahunan, laporan laba rugi mencantumkan pendapatan, pengeluaran, dan laba bersih perusahaan untuk periode tertentu. Panduan Financial Accounting menentukan bagaimana perusahaan mengakui pendapatan, mencatat pengeluaran, dan mengklasifikasikan jenis pengeluaran.

Laporan laba rugi dapat berguna bagi manajemen, namun akuntansi manajerial memberikan perusahaan wawasan yang lebih baik mengenai strategi produksi dan penetapan harga dibandingkan dengan Financial Accounting. Aturan Financial Accounting mengenai laporan laba rugi lebih berguna bagi investor yang ingin mengukur profitabilitas perusahaan dan pihak eksternal yang ingin menilai risiko atau konsistensi operasi.

Laporan arus kas

Laporan arus kas melaporkan bagaimana perusahaan menggunakan uang tunai selama periode tertentu. Ini dibagi menjadi tiga bagian:

• Operasi – Ini adalah biaya aktivitas bisnis inti perusahaan.
• Pembiayaan – Ini adalah uang yang diterima perusahaan dari pengambilan pinjaman atau penerbitan saham, serta uang yang dibayarkan sebagai bunga pinjaman dan dividen kepada investor.
• Investasi – Ini adalah uang yang diperoleh dari pembelian dan penjualan investasi perusahaan, seperti surat berharga atau aset tetap.
• Panduan Financial Accounting menentukan kapan transaksi harus dicatat, meskipun sering kali tidak ada fleksibilitas dalam jumlah uang tunai yang harus dilaporkan per transaksi.

Laporan arus kas digunakan oleh pengelola untuk lebih memahami bagaimana uang tunai dibelanjakan dan diterima. Ini hanya mengekstrak item-item yang berdampak pada uang tunai, sehingga memberikan gambaran sejelas mungkin tentang bagaimana uang digunakan, yang mungkin agak kabur jika bisnis menggunakan akuntansi akrual.

Laporan Ekuitas Pemegang Saham

Laporan ekuitas pemegang saham melaporkan bagaimana ekuitas perusahaan berubah dari satu periode ke periode lainnya, berbeda dengan neraca, yang merupakan gambaran singkat ekuitas pada satu titik waktu. Ini menunjukkan bagaimana nilai sisa suatu perusahaan meningkat atau menurun dan mengapa hal itu berubah. Ini memberikan rincian tentang komponen ekuitas berikut:

• Modal Saham – Uang yang diperoleh dengan menjual saham di perusahaan
• Pendapatan Bersih – Keuntungan apa pun setelah pengeluaran dan pengurangan
• Dividen – Bagian keuntungan yang dibayarkan kepada pemegang saham
• Laba Ditahan – Berapapun yang tersisa setelah membayar dividen

Metode Akrual vs. Metode Tunai

Ada dua jenis utama Financial Accounting: metode akrual dan metode tunai. Perbedaan utama di antara keduanya adalah waktu pencatatan transaksi.

Metode Akrual

Metode Financial Accounting akrual mencatat transaksi secara independen dari penggunaan kas. Pendapatan dicatat pada saat diperoleh (pada saat tagihan dikirimkan), bukan pada saat benar-benar diterima (pada saat tagihan dibayar). Biaya dicatat pada saat menerima faktur, bukan pada saat membayarnya. Akuntansi akrual mengakui dampak suatu transaksi selama periode waktu tertentu. Misalnya, bayangkan sebuah perusahaan menerima pembayaran $1.000 untuk pekerjaan konsultasi yang harus diselesaikan bulan depan. Berdasarkan akuntansi akrual, perusahaan tidak diperbolehkan mengakui $1.000 sebagai pendapatan, karena secara teknis perusahaan belum melakukan pekerjaan dan memperoleh pendapatan. Transaksi ini dicatat sebagai debit ke kas dan kredit ke pendapatan diterima dimuka, akun kewajiban. Saat perusahaan memperoleh pendapatan bulan depan, perusahaan menghapus kredit pendapatan diterima di muka dan mencatat pendapatan aktual, sehingga menghapus utang menjadi uang tunai.

Contoh lain dari metode akuntansi akrual adalah biaya-biaya yang belum dibayar. Bayangkan sebuah perusahaan menerima faktur sebesar $5.000 untuk penggunaan utilitas bulan Juli. Meskipun perusahaan tidak akan membayar tagihan hingga bulan Agustus, akuntansi akrual meminta perusahaan untuk mencatat transaksi pada bulan Juli, mendebit biaya utilitas. Perusahaan mencatat kredit ke hutang usaha. Ketika faktur dibayar, kredit dihapuskan.

Metode Tunai

Metode tunai dalam Financial Accounting adalah metode yang lebih mudah dan tidak terlalu ketat dalam menyiapkan laporan keuangan: Transaksi dicatat hanya jika melibatkan uang tunai. Pendapatan dan pengeluaran hanya dicatat pada saat transaksi telah selesai melalui fasilitasi uang. Dalam contoh di atas, perusahaan konsultan akan mencatat pendapatan konsultasi sebesar $1.000 ketika menerima pembayaran. Meskipun metode ini baru dapat berfungsi pada bulan berikutnya, metode tunai mengharuskan pendapatan diakui pada saat uang tunai diterima. Apabila perusahaan melakukan pekerjaan pada bulan berikutnya, maka tidak ada pencatatan jurnal, karena transaksi telah dicatat seluruhnya pada bulan sebelumnya.

Dalam contoh lain, biaya utilitas akan dicatat pada bulan Agustus (periode pembayaran tagihan). Meskipun biaya tersebut berkaitan dengan jasa yang dikeluarkan pada bulan Juli, metode Financial Accounting tunai mengharuskan biaya dicatat pada saat pembayarannya, bukan pada saat terjadinya.

Financial Accounting

Metode Akrual

• Mencatat transaksi ketika manfaat diterima atau timbul kewajiban
• Metode akuntansi yang lebih akurat yang menggambarkan operasi bisnis yang lebih realistis
• Wajib bagi perusahaan publik yang lebih besar sebagai bagian dari pelaporan eksternal

Metode Tunai

• Mencatat transaksi ketika uang tunai diterima atau didistribusikan
• Metode akuntansi yang lebih mudah yang menyederhanakan perusahaan hingga ke apa yang sebenarnya telah terjadi
• Terutama digunakan oleh perusahaan swasta kecil dengan persyaratan pelaporan rendah atau tanpa persyaratan pelaporan

Prinsip Financial Accounting

Financial Accounting ditentukan oleh lima prinsip umum dan menyeluruh yang memandu perusahaan dalam menyiapkan laporan keuangannya. Jenis metode akuntansi harus ditentukan sejak awal. Perubahan pada metode ini dapat terjadi nanti, namun memerlukan tindakan khusus. Prinsip-prinsip tersebut menjadi dasar seluruh pedoman teknis Financial Accounting. Kelima prinsip ini berkaitan dengan metode akuntansi akrual.

• Prinsip Pengakuan Pendapatan – Prinsip ini menyatakan bahwa pendapatan harus diakui pada saat pendapatan telah diperoleh. Hal ini menentukan berapa banyak pendapatan yang harus dicatat, waktu kapan pendapatan tersebut dilaporkan, dan keadaan di mana pendapatan tidak boleh dicantumkan dalam laporan keuangan.
• Prinsip Biaya – Prinsip ini menyatakan dasar pencatatan biaya. Hal ini menentukan berapa banyak biaya yang harus dicatat (yaitu pada biaya transaksi) selain mengakui biaya dengan tepat dari waktu ke waktu untuk situasi yang tepat (yaitu aset yang dapat disusutkan dibebankan selama masa manfaatnya).
• Prinsip Pencocokan – Prinsip ini menyatakan bahwa pendapatan dan beban harus dicatat pada periode yang sama saat keduanya terjadi. Hal ini berupaya untuk mencegah perusahaan mencatat pendapatan dalam satu tahun dengan biaya terkait untuk menghasilkan pendapatan tersebut di tahun yang berbeda. Prinsip ini menentukan waktu pencatatan transaksi.
• Prinsip Pengungkapan Penuh – Prinsip ini menyatakan bahwa laporan keuangan harus disusun dengan menggunakan pedoman Financial Accounting yang mencakup catatan kaki, jadwal, atau komentar yang secara transparan melaporkan posisi keuangan suatu perusahaan. Ini menentukan jumlah informasi yang disediakan dalam laporan keuangan.
• Prinsip Objektivitas – Prinsip ini menyatakan bahwa meskipun Financial Accounting memiliki aspek estimasi dan pertimbangan profesional, serangkaian laporan keuangan harus disusun secara objektif. Ini menentukan kapan akuntansi teknis harus digunakan dan bukan opini pribadi.

Pentingnya Financial Accounting

Perusahaan terlibat dalam Financial Accounting karena sejumlah alasan penting.

• Membuat seperangkat aturan standar – Dengan menggambarkan seperangkat aturan standar untuk menyiapkan laporan keuangan, Financial Accounting menciptakan konsistensi di seluruh periode pelaporan dan perusahaan yang berbeda.
• Mengurangi risiko – Financial Accounting melakukan hal ini dengan meningkatkan akuntabilitas. Pemberi pinjaman, badan pengatur, otoritas pajak, dan pihak eksternal lainnya bergantung pada informasi keuangan; Financial Accounting memastikan bahwa laporan disiapkan menggunakan metode yang dapat diterima yang membuat perusahaan bertanggung jawab atas kinerjanya.
• Memberikan wawasan kepada manajemen – Meskipun metode lain seperti akuntansi manajerial dapat memberikan wawasan yang lebih baik, Financial Accounting dapat mendorong konsep-konsep strategis jika perusahaan menganalisis hasil keuangannya dan membuat keputusan investasi yang reaksioner.
• Mendorong kepercayaan terhadap pelaporan keuangan – Badan pemerintahan independen mengawasi peraturan Financial Accounting, menjadikan dasar pelaporan independen terhadap manajemen dan merupakan sumber informasi akurat yang sangat andal
• Mendorong transparansi – Dengan menetapkan aturan dan persyaratan, Financial Accounting memaksa perusahaan untuk mengungkapkan informasi tertentu tentang bagaimana operasi berjalan, dan risiko apa yang dihadapi perusahaan, sehingga memberikan gambaran akurat tentang kinerja keuangan terlepas dari seberapa baik atau buruk kinerja perusahaan.

Pengguna Financial Accounting/Laporan Keuangan

Seluruh tujuan Financial Accounting adalah untuk menyiapkan laporan keuangan, yang digunakan oleh berbagai kelompok dan sering kali diperlukan sebagai bagian dari perjanjian dengan perusahaan yang menyiapkannya. Selain manajemen yang menggunakan Financial Accounting untuk memperoleh informasi tentang operasi, kelompok berikut menggunakan pelaporan Financial Accounting.

• Investor – Sebelum memasukkan uangnya ke dalam suatu perusahaan, investor sering kali mencari laporan yang disusun menggunakan Financial Accounting untuk memahami kinerja perusahaan dan menetapkan ekspektasi mengenai masa depan perusahaan.
• Auditor – Perusahaan mungkin diminta untuk menyajikan posisi keuangan mereka kepada auditor, yang menganalisis laporan keuangan dan memastikan bahwa pedoman Financial Accounting yang tepat telah digunakan dan laporan tersebut bebas dari salah saji material.
• Badan Pengatur – Perusahaan publik diwajibkan untuk menyerahkan laporan keuangan kepada badan pengatur seperti Komisi Sekuritas dan Bursa. Laporan keuangan ini harus disusun sesuai dengan aturan Financial Accounting, dan perusahaan akan dikenakan denda atau penghapusan bursa jika tidak mematuhi persyaratan pelaporan.
• Pemasok – Vendor atau pemasok dapat meminta laporan keuangan sebagai bagian dari proses permohonan kredit mereka. Pemasok mungkin memerlukan riwayat kredit atau bukti profitabilitas, seperti Skor Piotroski, sebelum menerbitkan atau meningkatkan kredit ke jumlah yang diminta.
• Bank – Pemberi pinjaman dan lembaga keuangan serupa lainnya hampir selalu memerlukan laporan keuangan sebagai bagian dari proses pinjaman usaha. Pemberi pinjaman perlu melihat bukti yang dapat diverifikasi melalui Financial Accounting bahwa perusahaan berada dalam kesehatan operasional yang baik sebelum mengeluarkan pinjaman. Pernyataan tersebut juga dapat digunakan untuk menentukan biaya, persyaratan, atau tingkat bunga pinjaman.

Financial Accounting vs. Akuntansi Manajerial

Perbedaan utama antara Financial Accounting dan manajerial adalah Financial Accounting memberikan informasi kepada pihak eksternal, sedangkan akuntansi manajerial membantu manajer dalam organisasi mengambil keputusan. Akuntansi manajerial menilai kinerja keuangan dan berharap dapat mendorong pengambilan keputusan yang lebih cerdas melalui laporan internal yang menganalisis operasi. Ini bukan dasar yang diperbolehkan untuk laporan keuangan.

Akuntansi manajerial menggunakan informasi operasional dengan cara tertentu untuk mengumpulkan informasi. Misalnya, perusahaan mungkin menggunakan akuntansi biaya untuk melacak biaya variabel, biaya tetap, dan biaya overhead sepanjang proses produksi. Kemudian, dengan menggunakan informasi biaya ini, perusahaan dapat memutuskan untuk beralih ke jenis bahan baku yang kualitasnya lebih rendah dan lebih murah.

Sebutan Profesional untuk Financial Accounting

Anggota Financial Accounting dapat memiliki beberapa sebutan profesional yang berbeda.

• Akuntan Publik Bersertifikat (CPA) – Penunjukan akuntansi paling umum yang menunjukkan kemampuan untuk melakukan Financial Accounting di Amerika Serikat adalah lisensi CPA.
• Chartered Accountant (CA) – Di luar Amerika Serikat, pemegang lisensi CA juga menunjukkan kemampuannya.
• Akuntan Manajemen Bersertifikat (CMA) – Penunjukan CMA lebih menunjukkan kemampuan untuk menjalankan fungsi manajemen internal dibandingkan Financial Accounting. Namun, lisensi ini menguji analisis keuangan.
• Auditor Internal Bersertifikat (CIA) – Memegang penunjukan CIA menunjukkan kredibilitas dalam menjaga lingkungan pengendalian dalam perusahaan dengan mengawasi proses dan prosedur yang berkaitan dengan Financial Accounting.
• Auditor Sistem Informasi Bersertifikat (CISA) – Ujian CISA menguji kemahiran dalam memelihara sistem suatu entitas dan dapat secara langsung atau tidak langsung mempengaruhi hasil proses Financial Accounting.

Kesimpulan

Financial Accounting adalah kerangka yang menetapkan aturan tentang bagaimana laporan keuangan disusun. AS mengikuti aturan akuntansi yang berbeda dibandingkan kebanyakan negara lain. Pedoman ini menentukan bagaimana perusahaan menerjemahkan operasinya ke dalam serangkaian laporan keuangan yang diterima secara luas dan terstandarisasi. Financial Accounting memainkan peran penting dalam menjaga perusahaan tetap bertanggung jawab atas kinerjanya dan transparan mengenai operasinya.